Auch im dritten Quartal 2022 gab es einige spannende Übernahmen, die den Pflegemarkt weiterhin beeinflussen, wenngleich auch die Anzahl der übernommenen Plätze sich im Vergleich zum ersten und zweiten Quartal als Rückläufig zeigt. Während die Top 30 Betreiber fast gar nicht in Erscheinung traten, zeigen sich immer mehr die mittelständischen Betriebe mit einer zunehmender Konsolidierungslust.
Inhaltsverzeichnis:
- Betriebliche Übernahmen
- aiutanda mit größter Übernahme im dritten Quartal
- Hera Residenzen mit vier Übernahmen im September 2022
- Europäischer Betreiber stärkt sein deutsches Standbein
- Immobilienübernahmen
- TSC mit meisten übernommenen Kapazitäten
Im dritten Quartal 2022 gab es rund 36 Deals im Pflegemarkt – insgesamt 20 der Übernahmen entfielen dabei auf den Bereich der Betriebsübernahmen, 16 in den Bereich der Immobilienübernahmen. Dabei prägten im Bereich der Betriebsübernahmen vor allem viele kleine Übernahmen den Markt – es wurden insgesamt 54 Standorte übernommen.
M&A – Betriebliche Übernahmen
Insgesamt wurden in betrieblichen Übernahmen 10 Pflegeheime mit rund 680 Betten übernommen, sowie 18 betreute Wohnanlagen mit rund 330 Wohneinheiten, 8 Tagespflegen mit rund 80 Plätzen, 12 Pflegedienste mit rund 1.370 Versorgungen, und 2 Wohngemeinschaften. Dabei zeigt sich die Anzahl der übernommenen Versorgungen merklich geringer als noch im ersten und zweiten Quartal 2022 – insbesondere die Anzahl der übernommenen Plätze im Bereich der Pflegeheime zeigt sich rückläufig, während ambulante Versorgungen nur geringfügig seltener Teil eines Transaktionsgeschehens waren.
aiutanda mit größter Übernahme im dritten Quartal
Der größte Deal im dritten Quartal 2022 entfiel auf die aiutanda, welche die operativen Gesellschaften der Kunze Gruppe erwarb. Mit dem Abschluss der Transaktion hat das 2017 gegründete Gesundheitsunternehmen aiutanda den größten Zukauf in seiner Geschichte getätigt und einen wichtigen Akteur im Pflegemarkt in seine Struktur integriert.
Die Kunze Gruppe mit rund 25 Mio. Euro Umsatz und ca. 3,1 Mio. Euro EBITDA gehört ab nun zur aiutanda Süd-Ost, die dadurch ihr Einzugsgebiet von Cottbus über Zittau bis nach Plauen in Sachsen erweitert. Neben den operativen Betreibergesellschaften hat aiutanda noch zwei weitere Projektentwicklungsgesellschaften erworben. Diese umfassen ein im Bau befindliches Objekt in Görlitz, dessen Eröffnung für Herbst 2023 geplant ist, sowie weitere Grundstücke mit Entwicklungspotenzial.
Bis dato betreibt die Kunze Gruppe über 15 Pflegeeinrichtungen an acht Standorten. Die Dienstleistungen erstrecken sich von der ambulanten Tourenpflege und Intensivpflege über teil- und vollstationäre Pflege bis hin zum Service-Wohnen. Hinzu kommt eine eigene Pflegeakademie für die Aus- und Weiterbildung der Mitarbeitenden.
Insgesamt zeigt sich die aiutanda auch als Betreiber mit den meisten übernommenen Versorgungen im dritten Quartal 2022.
Hera Residenzen mit vier Übernahmen im September 2022
Die Hera Residenzen Gruppe nimmt Rang 2 der Betriebe mit den meisten übernommenen Kapazitäten ein und fiel indes bereits in den vergangenen Übersichten des Transaktionsgeschehens 2022 immer wieder auf – konnte jedoch zusätzlich allein im September vier Übernahmen tätigen – erwähnt werden sollte noch, dass seit dem ersten Oktober auch der in Berlin Spandau beheimatete Pflegedienst Schiller Pflege- und Gesundheitsdienste GmbH zur Hera Residenzen Gruppe gehört – diese Übernahme wurde jedoch für diese Analyse nicht mehr berücksichtigt. Mit der Schiller Pflege- und Gesundheitsdienste GmbH pflegen, versorgen und betreuen 843 Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter der Hera Residenzen Gruppe mit Sitz in Leipzig 3.373 Kundinnen und Kunden an 23 Standorten in Sachsen, Sachsen-Anhalt, Thüringen, Nordrhein-Westfalen, Hessen, Hamburg und Berlin.
Europäischer Betreiber stärkt sein deutsches Standbein
Auch der zur US-Infrastrukturbeteiligungsgesellschaft I Squared Capital aus Miami gehörende französische Betreiber Domidep (Rang 13 der Top 25 Pflegeheimbetreiber in Europa) fiel in diesem Jahr bereits mit einigen Übernahmen auf – wie der Übernahme der Geisler Care-Services GmbH (wir berichteten).
Insgesamt besitzt die Domidep nun über rund 30 Pflegeheime mit etwa 2.275 vollstationären Plätzen. Hinzu kommen zwei Tagespflegen und vier betreute Wohnanlagen, oftmals am selben Standort wie die Pflegeheime – in den deutschen Markt gestartet ist Domidep dabei mit der Übernahme der Römergarten Residenzen mit mehr als 1.300 vollstationären Pflegeheimen. Durch weitere Übernahmen und dem organischen Wachstum der Römergarten konnte die Domidep nun seit Beginn ihres Markteintritts in Deutschland allein im vollstationären Bereich um 75 Prozent zunehmen.
Ursächlich für das Wachstum ist dabei, neben dem organischen Wachstum und der Übernahme der Geisler Care-Services GmbH auch die Übernahme der almavita. Gestartet ist die almavita Gruppe im Jahr 2016 mit dem ersten Betrieb in Wildeshausen mit 72 Betten.
Immobilienübernahmen
Insgesamt wurden in Immobilienübernahmen 24 Pflegeheime mit mehr als 1.336 Betten übernommen, sowie 3 betreute Wohnanlagen mit rund 175 Wohneinheiten. Wie bereits in den anderen Quartalen konzentrieren sich die Immobilienübernahmen dabei vermehrt auf den vollstationären Bereich.
TSC mit meisten übernommenen Kapazitäten
Die meisten übernommenen Kapazitäten im dritten Quartal 2022 weist dabei die TSC auf – neben der Übernahme des Kloster Damme punktete der Immobilieninvestor zusätzlich mit der Übernahme von fünf vollstationären Pflegeeinrichtungen.
Auf dem zweiten Platz, wenn auch bereits mit einem merklich geringeren Volumen, zeigt sich die Cofinimmo, welche neben dem Erwerb zweier Einrichtungen von Korian auch das Alten- und Pflegeheim Jülich übernahmen, welches von der Schönes Leben Gruppe betrieben wird.
Jean-Pierre Hanin, CEO von Cofinimmo: “Der Erwerb dieses Alten- und Pflegeheims passt in unsere Wachstumsstrategie im Bereich der deutschen Gesundheitsimmobilien. Er stärkt auch unsere Zusammenarbeit mit unserem Partner Schönes Leben Gruppe, mit dem wir seit 2020 in Deutschland zusammenarbeiten.”
Ebenfalls mit deutlichem Abstand folgt schließlich die IMMAC. Zum 1. Juli 2022 hat die IMMAC group die Seniorenresidenz „Am Harrl“ in Bad Eilsen, Landkreis Schaumburg, übernommen. Auf dem ca. 6.000 m² großen Areal bietet die Einrichtung in drei miteinander verbundenen Häusern derzeit über 124 vollstationäre Pflegeplätze und 15 Plätze für Kurzzeitpflege. Erweiterungspotenzial auf einer angrenzenden unbebauten Grundstücksfläche ist gegeben. Zugleich übernimmt die Careciano den Betrieb der Einrichtung von der Residenz am Harrl I. Bock Verwaltungs GmbH. Erst im Juni 2021 war die Careciano mit der Übernahme der Unternehmensgruppe Muus in der Pflegemarkt eingetreten.
Hemsö und Capital Bay (Rang 4 und 5 der Immobilieninvestoren mit den meisten übernommenen Kapazitäten im dritten Quartal) konnten jeweils nur eine Immobilienübernahme im dritten Quartal verzeichnen.
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